Borç Finansmanı ve Öz Sermaye Finansmanı, iş geliştirme ihtiyaçları için sermayenin artırılmasına yardımcı olur. Borç Finansmanı, iş ihtiyaçları için borç para alınması iken, Öz Sermaye Finansmanı tamamen işletmenin veya kuruluşun özkaynaklarının bir kısmını satmakla ilgilidir. İşlerini büyütmek için Borç ve Özsermaye Finansmanı kombinasyonunu kullanan az sayıda şirket ve kuruluş var.
Borç Finansmanı ve Öz Sermaye Finansmanı
Borç Finansmanı ile Özsermaye Finansmanı arasındaki fark, Borç Finansmanının sermayeyi artırmak için borç para almasına izin vermesi, Özsermaye Finansmanının ise şirketin veya kuruluşun özkaynaklarının bir kısmının satılmasını içermesidir. Kuruluşun gözlemlenen tutarlı bir nakit akışı ve kanıtlanmış bir iş modeli olduğunda Borç Finansmanı sağlanır.
Borç Finansmanı, taşıt kredilerinde, öğrenci kredilerinde, paranın toplu olarak sağlandığı ve daha sonra üzerinde anlaşılan bir faiz tutarı ile kademeli olarak geri ödendiği durumlarda gözlenir. Borç finansmanı, bir işletme için sermayeyi borç finansmanı yoluyla ödünç alan tek bir mal sahibi varsa uygundur. Şirket, finansman kaynağı ile kısa vadeli bir ilişki bekliyorsa, borç finansmanı harika bir seçenek olacaktır.
Öz Sermaye Finansmanı, işletmedeki hisseleri satarak sermaye artırmamızı sağlar. Hisselerin satılabileceği ve sermayenin artırılabileceği çeşitli kaynak bulma platformları vardır. Özel sermaye şirketleri ve Equity kitle fonlaması platformları, işletmenin veya şirketin hisselerini satabileceğimiz ve sermaye artırabileceğimiz yatırımcılardır.
Borç Finansmanı ile Özkaynak Finansmanı Karşılaştırma Tablosu
| Karşılaştırma Parametreleri | Borç finansmanı | Özsermaye Finansmanı |
| Tanım | Borç Finansmanı, işletmenin sermayesini artırmak için toplu ödeme şeklinde borç para alınmasıdır. | Öz Sermaye Finansmanı, çeşitli yatırımcılar ve yatırım platformları aracılığıyla hisse satarak şirketin sermayesini artırmaktır. |
| Güvenlik | Borç Finansmanı, borçludan, ödünç alınan para geri ödenmediğinde talep edilecek varlıklar gibi teminat ister. | Hisse Senedi Finansmanı herhangi bir şekilde teminat talep etmez. |
| geri ödeme | Borç Finansmanı, borçludan, belirli taksitler halinde sorgulanan faiz oranıyla birlikte ödünç alınan tutarı geri ödemesini isteyecektir. | Hisse Senedi Finansmanı'nın geri ödeme yükümlülüğü yoktur ve iş, hisse satışı yoluyla büyütülecektir. |
| Mülkiyet | Borç Finansmanı, sağlanan finansal hizmetlere erişen kişiye tam mülkiyeti verir. | Öz Sermaye Finansmanı, öz sermayenin bir kısmı satıldığı ve aynı zamanda paylaşıldığı için tam mülkiyeti sağlamaz. |
| Önkoşullar | Borç Finansmanı, tutarlı bir nakit akışı, kanıtlanmış bir iş modeli, borçlunun işletmenin tek sahibi olması, finansal hizmetle kısa vadeli bir ilişki ve nakit akışını yönetecek kadar yeterli olması gerekir. | Sermaye Finansmanı, sınırlı bir finansal geçmiş gerektirir, teminat eksikliği de iyidir, düzenli kredi geri ödemeleri, iş büyüme planları, operasyonları genişletme ve işi genişletmek için yeni pazarlara girme yükü yoktur. |
Borç Finansmanı Nedir?
Borç Finansmanı, paranın ödünç alınmasını ve işletmenin sermayesini artırarak borç alırken önerilen faizle geri ödenmesini içerir. Belirli kısıtlamalar, şirketin temel iş faaliyetlerinden yararlanmasını engeller. Borç finansmanının da sayısız avantajı vardır.
Borç Finansmanı, ödünç alınan miktar önerilen faizle birlikte geri ödendiğinde ilişki sona erdiğinden iş üzerinde kontrole sahip değildir. Kredi geri ödemelerinde dalgalanma olmaz ve ödenen faiz vergiden düşülebilir. Borç, önerilen süre içinde düzenli taksitler halinde düzenli olarak ödenmesi gereken bir giderdir.
Borç Finansmanı, sağlanan tutar için teminat sağlayan ve sağlayan bir teminat gerektirir. Teminat varlık veya teminat şeklinde olabilir. Bazen, miktarın da geri ödenmesini sağlamak için teminatı ailenin mali geçmişiyle ilişkilendirmek gerekir. Ayrıca tutarlı bir nakit akışı sağlar.
Borç Finansmanı, borçlu tarafından yürütülecek işin tek sahibi olmasını gerektirir. Fiziksel varlıkları ve finansal geçmişi olmayan bir başlangıç için Borç Finansmanı almak zor olabilir. Borç Finansmanı'nda, borç verenin iş geliştirme süreci üzerinde diğer finansal hizmetlerde olmayan herhangi bir hakkı yoktur.
Sermaye Finansmanı Nedir?
Öz Sermaye Finansmanı, işi ve büyümesini geliştirmek için sermaye karşılığında hisselerinin veya özkaynaklarının bir kısmının satılmasını içerir. Hisse Senedi Finansmanı durumunda, borç alınmadıkları, ancak hisselerin satışı karşılığında alındıkları için herhangi bir geri ödeme yükümlülüğü yoktur. Ancak Öz Sermaye Finansmanı'nda borç veren, borç veren tarafından satın alınan hisseler üzerindeki hakları alır.
Hisse Senedi Finansmanı, teminat olarak teminat veya varlık gerektirmez. Satılan ve sermayesi elde edilen hisse senedinin getirisini, hisseyi yatırımcıya satarak paylaşmak zorundadırlar. Mülkiyet durumunda, Öz Sermaye Finansmanı'nda borç veren de mülkiyeti paylaşır. İyi bir iş planına sahip bir başlangıç, Hisse Senedi Finansmanı yatırımcılarını da kazanacaktır.
Öz Sermaye Finansmanı, doğru iş için en iyi ve doğru yatırımcıyı bulmak için zaman gerektirir. Satılmakta olan bir öz sermaye payı olduğu için ele alınması gereken hüküm ve koşulları içeren, takip edilmesi gereken uzun bir süreç vardır. İşletmeyi başarıya giden yolda doğru şekilde yönlendirmeye yardımcı olan birçok yasal prosedür ve durum tespiti sürecini de içerir.
Sermaye Finansmanı, işletme için iyi ve doğru bir yatırımcı gerektirir. Ayrıca, iyi bir iş büyüme modeli, iş dalgalanmalarını yönetme yeteneği, yeni pazarlara ve engellere girme ve ihtiyaca göre iş operasyonlarını genişletme gibi borçlular açısından birkaç önkoşul vardır.
Borç Finansmanı ile Özkaynak Finansmanı Arasındaki Temel Farklılıklar
Çözüm
Borç Finansmanı ve Öz Sermaye Finansmanı, işletmenin büyümesini ve nihayetinde gelişmesini sağlayan işletmenin sermayesini artırmaya yardımcı olan iki tür finansmandır. Borç Finansmanı, faiziyle birlikte geri ödenmesi gereken borç paradır. İpotek, araba, ev, arsa ve öğrenim kredisi satın alırken de görülmektedir.
Borç Finansmanı ve Özsermaye Finansmanı bazen birlikte edinilir ve bu da işin gelişmesine yardımcı olur. Hisse Senedi Finansmanı, varlık veya teminat gibi ibraz edilecek herhangi bir teminatın bulunmadığı bir finansmandır. Borç veren, sermayenin değişim olarak sağlandığı pay üzerinde güç kazanır.
